IEAT Daily Executive News Briefing

Report Date: 27 สิงหาคม 2569 เวลา 13:35 น.

ภาพรวม

ความสามารถในการแข่งขันอุตสาหกรรมของไทยกำลังเปลี่ยนแปลงจากการเปลี่ยนผ่านระบบไฟฟ้าครั้งใหญ่อันมีแรงผลักดันการส่งออกที่เชื่อมโยงกับ AI และความผันผวนภายนอกทางพลังงานและโลจิสติกส์อย่างต่อเนื่อง

สัญญาณสำคัญในประเทศคือแผนพัฒนากำลังผลิตไฟฟ้า (PDP) 2026 ซึ่งอาจเพิ่มกำลังการผลิตไฟฟ้าจากประมาณ 77,000 เมกะวัตต์เป็นประมาณ 200,000 เมกะวัตต์ โดยมีความต้องการพลังงานสำหรับ data center ที่ประมาณ 8,800 เมกะวัตต์ และพลังงานสะอาดในระยะยาวตั้งเป้าไว้ที่ไม่น้อยกว่า 65% สิ่งนี้จะส่งผลโดยตรงต่อการวางแผนโครงการของ กนอ. การออกแบบสาธารณูปโภค ความพร้อม Direct PPA การเข้าถึงพลังงานสะอาด และความสามารถในการรองรับการลงทุน AI, data center, semiconductor และอิเล็กทรอนิกส์ขั้นสูง

การผลิตที่เชื่อมโยงกับ AI กำลังเคลื่อนจากเรื่องเล่าในการลงทุนไปสู่ข้อมูลอุตสาหกรรมจริง การส่งออกในเดือนกรกฎาคมเพิ่มขึ้น 21.6% การผลิต Computer & Peripheral Equipment เพิ่มขึ้น 28.23% และ BOI รายงานการลงทุนจริงในช่วงครึ่งแรกของปี 2569 มากกว่า 535.8 พันล้านบาท รวมถึงประมาณ 127 พันล้านบาทในไตรมาสที่ 2 ที่เชื่อมกับกิจกรรมที่เกี่ยวข้องกับ AI อย่างไรก็ตาม การฟื้นตัวยังคงไม่เท่ากัน โดยสารเคมี พลาสติก ปุ๋ย และน้ำมันปาล์มยังคงหดตัวอย่างหนัก

ความเสี่ยงภายนอกยังมีนัยยะความสำคัญ ความไม่แน่นอนในช่องแคบ Hormuz ความตึงเครียดทางการทูตระหว่างอิหร่านกับสหรัฐฯ และการเก็บรักษาก๊าซธรรมชาติในยุโรปต่ำอาจยืดเยื้อถึงความผันผวนของเชื้อเพลิง ค่าระวางเรือ การประกัน การแข่งขัน LNG และต้นทุนสาธารณูปโภคอุตสาหกรรม ในขณะเดียวกัน แรงกดดัน CBAM และนโยบายภูมิอากาศกำลังเปลี่ยนการเข้าถึงพลังงานสะอาด การวัดคาร์บอน และโครงสร้างเศรษฐกิจหมุนเวียนให้เป็นข้อกำหนดด้านการแข่งขันการส่งออกสำหรับนิคมอุตสาหกรรม

ประเด็นหลัก 1

PDP 2026 ของไทยสามารถกำหนดความพร้อมด้านพลังงานอุตสาหกรรมใหม่เพื่อรองรับ AI, Data Center, Direct PPA และพลังงานสะอาด

การประเมินเชิงยุทธศาสตร์:
ร่างแผน PDP 2026 ของไทยกำลังกลายเป็นกรอบเชิงโครงสร้างเพื่อความสามารถในการแข่งขันทางอุตสาหกรรมไปจนถึงปี 2050 ไม่ใช่เพียงแผนการผลิตไฟฟ้า การเปลี่ยนแปลงไปสู่การผลิตหนักพลังงานหมุนเวียน, Direct PPA, แบตเตอรี่, smart grid, Virtual Power Plants, Demand Response, DER, SMR, CCS และการวางแผนความน่าเชื่อถือแบบ LOLE จะมีผลต่อวิธีที่นิคมอุตสาหกรรมจัดหาพลังงาน กำหนดราคาไฟฟ้า ดึงดูด data center และสนับสนุนการลดคาร์บอนในการส่งออก

สัญญาณสำคัญจากข่าว:

• สำนักงานนโยบายและแผนพลังงานของไทยกำลังจัดทำ PDP 2026 เพื่อแทนที่ PDP 2018 Revision 1 โดยมีการเปิดรับฟังความคิดเห็นจากประชาชนในวันที่ 8 กันยายน 2569
• ร่างแนวทางระบุว่ากำลังการผลิตไฟฟ้าจากประมาณ 77,000 เมกะวัตต์ อาจเพิ่มขึ้นเป็น 200,000 เมกะวัตต์ โดยประมาณ
• ความต้องการใช้ไฟฟ้าสูงสุดจาก data center ประมาณ 8,800 เมกะวัตต์
• PDP 2026 ตั้งเป้าพลังงานสะอาดไม่น้อยกว่า 65% ในระยะยาว โดยมีสถานการณ์ที่เน้นพลังงานหมุนเวียนอาจถึง 90%
• คาดว่าก๊าซธรรมชาติจะมีบทบาทอยู่ที่ประมาณ 11% ในขณะที่ 24% ของส่วนผสมเทคโนโลยียังคงเปิดให้ตัดสินใจหลังปี 2037
• ความสามารถของ Small Modular Reactor กำหนดไว้ที่ประมาณ 9,000 เมกะวัตต์ ในช่วงหลัง เริ่มต้นด้วยการทดลองที่ 300 เมกะวัตต์
• แผนรวมถึง Direct PPA, Solar, Battery, Smart Grid, Virtual Power Plant, Demand Response, Distributed Energy Resources, SMR, Hydrogen, CCS และ Loss of Load Expectation
• สัญญาณ data center แยกต่างหากแสดงข้อเสนอ data center มูลค่า 11.3 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ ใน Bradley County ที่เผชิญกับความกังขาในท้องถิ่นที่เพิ่มขึ้น ชี้ให้เห็นว่าพลังงาน ที่ดิน ความยั่งยืน และการยอมรับของชุมชนตอนนี้กลายเป็นความเสี่ยงหลักต่อสถานที่ตั้งโครงสร้างพื้นฐานดิจิทัล

ผลกระทบต่อ กนอ.:

• ความสามารถในการแข่งขันของนิคมอุตสาหกรรมในอนาคตจะพึ่งพาการจัดหาพลังงานที่น่าเชื่อถือ สะอาด สามารถทำสัญญาได้ และขยายตัวได้มากขึ้น
• data center และ AI infrastructure อาจกลายเป็นภาระโหลดขนาดใหญ่ที่ต้องการการวางแผนระดับนิคมสำหรับความจุตารางไฟฟ้า ความซ้ำซ้อน การระบายความร้อน ที่กันใช้ที่ดิน และการจัดหาพลังงานหมุนเวียน
• Direct PPA และการเข้าถึงพลังงานสะอาดอาจกลายเป็นปัจจัยสำคัญสำหรับผู้เช่าที่เน้นการส่งออกซึ่งเสี่ยงต่อ CBAM กฎคาร์บอนฟุตพริ้นท์ และข้อกำหนดการลดคาร์บอนของลูกค้า
• ระบบที่หนักพลังงานหมุนเวียนอาจต้องการให้นิคมพิจารณาที่เก็บพลังงาน ความต้องการที่ยืดหยุ่น การวัดอัจฉริยะ และการประสานงานสาธารณูปโภคเป็นส่วนหนึ่งในการเตรียมพร้อมต่อการลงทุน

แนวทางที่ กนอ. ควรดำเนินการ:

• กนอ. อาจพิจารณาประเมินความพร้อมระดับนิคมสำหรับโครงสร้างพื้นฐานดิจิทัลที่มีภาระสูง รวมถึงความซ้ำซ้อนทางพลังงาน การแบ่งเขตที่ดิน ความต้องการน้ำ/การระบายความร้อน และความสามารถในการเชื่อมต่อกับตารางไฟฟ้า
• การเตรียมความพร้อมเชิงกลยุทธ์อาจรวมถึงการกำหนดแผนที่ว่านิคมใดสามารถสนับสนุนกลุ่มคลัสเตอร์อุตสาหกรรมที่ใช้ Direct PPA หรือพื้นที่พลังงานสะอาด
• พื้นที่โฟกัสที่เป็นไปได้รวมถึงการประสานงานกับหน่วยงานกำกับดูแลพลังงานและสาธารณูปโภคในการนำกลไก PDP 2026 มาใช้กับลูกค้านิคมอุตสาหกรรม
• ลำดับความสำคัญในการเฝ้าระวังอาจรวมถึงผลต่อภาษีไฟฟ้า กฎการดำเนินการสำหรับ Direct PPA การอนุมัติภาระงานของ data center และกรอบการจัดหาพลังงานสะอาด

ระยะเวลาผลกระทบ:
ระยะยาว

ระดับความเสี่ยง:
สูง

ประเด็นที่ควรติดตาม:

• การเปิดรับฟังความคิดเห็น PDP 2026 ในวันที่ 8 กันยายน 2569
• เป้าหมายพลังงานที่ติดตั้งและส่วนผสมเทคโนโลยีขั้นสุดท้าย
• กฎ Direct PPA และโมเดลลูกค้าที่มีสิทธิ์
• การอนุมัติความต้องการใช้พลังงาน data center
• แนวโน้มภาษีไฟฟ้าอุตสาหกรรม
• นโยบายพัฒนา SMR, CCS, Hydrogen, Battery, VPP, DR และ DER

อ้างอิง:

1. Thansettakij
   https://www.thansettakij.com/economy/energy/667498

2. WTVC
   https://news.google.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?oc=5

ประเด็นหลัก 2

วัฏจักรอิเล็กทรอนิกส์ AI กำลังก้าวหน้าแต่การฟื้นตัวในภาคการผลิตของไทยยังคงไม่สม่ำเสมอ

การประเมินเชิงยุทธศาสตร์:
ประเทศไทยกำลังเริ่มเห็นประโยชน์ทางอุตสาหกรรมที่วัดได้จากวัฏจักร AI และโครงสร้างพื้นฐานดิจิทัล ในขณะที่การผลิตทั่วไปยังคงมีสองระดับ ข้อมูลการส่งออก ผลิตภัณฑ์มวลรวมภาคอุตสาหกรรม (MPI) และยุทธศาสตร์การลงทุนของ BOI ชี้ไปที่การเปลี่ยนแปลงจากการประกอบอิเล็กทรอนิกส์แบบเดิมไปสู่บทบาทที่มีมูลค่าสูงกว่าในห่วงโซ่อุปทาน เช่น PCB, ชิ้นส่วนออปติคัล, AI Servers, HDD, Advanced Packaging, Photonics, IC Design, EMS, และ System Integration อย่างไรก็ตาม อุปสงค์ภายในประเทศที่อ่อนแอ แรงกดดันด้านวัตถุดิบ การแข่งขันจากการนำเข้าราคาต่ำ และการหดตัวเฉพาะรายภาคต่าง ๆ กำลังจำกัดการฟื้นตัวในวงกว้าง

สัญญาณสำคัญจากข่าว:

• การส่งออกของไทยในเดือนกรกฎาคม 2569 อยู่ที่ 34,789.1 ล้านดอลลาร์สหรัฐ เพิ่มขึ้น 21.6% เทียบกับปีที่แล้ว และขยายตัวต่อเนื่องเป็นเดือนที่ 25
• การนำเข้าเดือนกรกฎาคมอยู่ที่ 38,399.6 ล้านดอลลาร์สหรัฐ เพิ่มขึ้น 36.7% ส่งผลให้เกิดการขาดดุลการค้าเดือนนี้ที่ 3,610.5 ล้านดอลลาร์สหรัฐ
• ในช่วงเจ็ดเดือนแรกของปี 2569 การส่งออกอยู่ที่ 231,531 ล้านดอลลาร์สหรัฐ เพิ่มขึ้น 18.2% ในขณะที่การนำเข้ารวมอยู่ที่ 266,885.5 ล้านดอลลาร์สหรัฐ เพิ่มขึ้น 37.8% สร้างขาดดุลการค้าสะสมที่ 35,354.5 ล้านดอลลาร์สหรัฐ
• การเติบโตของการส่งออกเดือนกรกฎาคมตามตลาดได้แก่ สหรัฐ +45.3%, สหภาพยุโรป +31.5%, ญี่ปุ่น +21.3%, อาเซียน-5 +16.8%, จีน +15.2%, และ CLMV +13%
• การส่งออกสินค้าทางอุตสาหกรรมเพิ่มขึ้น 24.2% สนับสนุนโดยคอมพิวเตอร์และชิ้นส่วน, โทรศัพท์และชิ้นส่วน, แผงวงจรพิมพ์, เครื่องจักร, หม้อแปลงไฟฟ้า, ผลิตภัณฑ์ทองแดง และอุปกรณ์ที่เกี่ยวข้องกับเสียง
• MPI ในเดือนกรกฎาคมของไทยอยู่ที่ 94.80 เพิ่มขึ้น 0.46% เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว
• การผลิต Computer & Peripheral Equipment เพิ่มขึ้น 28.23% นำโดยความต้องการ HDD ที่เชื่อมกับ data center และ AI
• ผลิตภัณฑ์น้ำมันสำเร็จรูปเพิ่มขึ้น 9.12%
• น้ำตาลเพิ่มขึ้น 28.30%
• ปุ๋ยเคมีและสารประกอบไนโตรเจนหดตัว 41.31%
• น้ำมันปาล์มหดตัว 22.88%
• พลาสติกพื้นฐานและยางสังเคราะห์หดตัว 12.99%
• สถาบันพัฒนาอุตสาหกรรมของไทย (OIE) ประมาณการณ์ใหม่สำหรับปี 2569 ว่า MPI จะเติบโต 0.0–0.5% และ GDP อุตสาหกรรมจะเติบโต 0.75–1.75%
• OIE ระบุถึงอำนาจซื้อภายในประเทศที่อ่อนแอ ต้นทุนวัตถุดิบ การขาดแคลนวัตถุดิบ ความขัดแย้งในตะวันออกกลาง มาตรการภาษีสหรัฐฯ และการแข่งขันจากการนำเข้าที่มีต้นทุนต่ำเป็นแรงกดดัน
• BOI รายงานการลงทุนจริงในครึ่งแรกของปี 2569 กว่า 535.8 พันล้านบาท เพิ่มขึ้น 27%
• การลงทุนจริงในไตรมาสที่ 2 เกิน 250 พันล้านบาท โดยประมาณ 127 พันล้านบาท เชื่อมกับกิจกรรมที่เกี่ยวข้องกับ AI รวมถึง Optical Transceivers, PCB, HDD ความจุสูง, AI Servers, Smart Electronics และโครงสร้างพื้นฐานดิจิทัล
• BOI เน้นอนาคตของกลุ่มเป้าหมายที่มีความสำคัญรวมถึง IC Design, Wafer Technology and MEMS, Advanced Packaging & Test, Photonics, PCB, EMS และ System Integration
• ประเทศไทยมีนักศึกษาที่เกี่ยวข้องต่อปีประมาณ 12,000 คน ในขณะที่การคาดการณ์ความต้องการแรงงานในอนาคตเป็นระดับ หลายแสนคน
• Siam Silica และหลักสูตรร่วมกับ 13 มหาวิทยาลัย กำลังถูกพัฒนาเพื่อรองรับความต้องการด้าน Semiconductor, AI และ Quantum Computing
• การลงทุนระหว่างประเทศในระบบนิเวศสารกึ่งตัวนำยังดำเนินต่อไป: บริษัทอุปกรณ์การผลิตชิปลงทุน 1.5 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ ใน Tualatin ขณะที่ Sony Group และ TSMC เกี่ยวข้องกับธีมการลงทุนชิป AI ด้านวิชันด้วยมูลค่า 4.7 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ

ผลกระทบต่อ กนอ.:

• นิคม กนอ. สามารถวางตำแหน่งเกินกว่าการผลิตอิเล็กทรอนิกส์ทั่วไปไปสู่การรวมกลุ่มคลัสเตอร์ห่วงโซ่อุปทาน AI
• การออกแบบนิคมเพื่ออิเล็กทรอนิกส์ขั้นสูงต้องการพลังงานที่มั่นคง การเข้าถึงพลังงานสะอาด สาธารณูปโภคที่แม่นยำ น้ำคุณภาพสูง การจัดการน้ำเสีย การเชื่อมต่อดิจิทัล และการจัดหาที่อยู่ร่วมกันของผู้ผลิต
• ความต้องการนิคมอาจกลายเป็นเซ็กเมนต์สูงขึ้น โดยอุปกรณ์และโครงสร้างพื้นฐานดิจิทัลขั้นสูงต้องการสาธารณูปโภคคุณภาพสูง ในขณะที่อุตสาหกรรมเดิมยังอ่อนไหวต่อค่าใช้จ่ายและความต้องการที่อ่อนแอ
• การเพิ่มขึ้นของการนำเข้าอาจชี้ให้เห็นถึงการสร้างความสามารถในการส่งออกในอนาคต แต่ก็เผยประเทศไทยต่อการพึ่งพาสินค้าทุน แรงดันอัตราแลกเปลี่ยน และการบรรจุล่วงหน้าที่เกี่ยวกับภาษี
• การขาดแคลนทักษะอาจกลายเป็นข้อจำกัดหลักต่อการบรรลุการลงทุนและการมีส่วนร่วมของผู้ผลิตในท้องถิ่น
• ผู้เช่าที่มีอยู่ในเคมี พลาสติก การแปรรูปอุตสาหกรรมเกษตร และภาคที่อ่อนแออื่น ๆ อาจเผชิญกับแรงกดดันด้านกำไรจากต้นทุนวัตถุดิบและการแข่งขันนำเข้า
• แรงผลักดันภาค AI อย่างเดียวอาจไม่เพียงพอยกระดับฐานการผลิตทั้งหมดหากไม่เกิดการยกระดับแรงงาน การเพิ่มประสิทธิภาพพลังงาน และการเชื่อมโยงห่วงโซ่อุปทานที่แข็งแกร่งขึ้น

แนวทางที่ กนอ. ควรดำเนินการ:

• กนอ. อาจพิจารณาระบุว่านิคมใดเหมาะสมสำหรับกลุ่มคลัสเตอร์ AI electronics และ semiconductor-adjacent clusters โดยเฉพาะที่มีความน่าเชื่อถือด้านพลังงาน การเข้าถึงโลจิสติกส์ และการจัดหาพลังงานสะอาดที่แตกต่าง
• การสนับสนุนการลงทุนอาจเน้นสร้างระบบนิเวศผู้ผลิตรอบ PCB, Photonics, Advanced Packaging, EMS, HDD, AI Servers และ System Integration
• กนอ. อาจพิจารณาติดตามการเปิดรับสถานการณ์ของผู้เช่าต่อภาคส่วนที่หดตัวและการแข่งขันนำเข้าในขณะที่สนับสนุนการดึงดูดการลงทุนในเซ็กเมนต์เทคโนโลยีที่กำลังขยายตัว
• กลยุทธ์การพัฒนานิคมอาจแตกต่างระหว่างโซนอุตสาหกรรมสเปกสูงและโซนประหยัดต้นทุนสำหรับการผลิตแบบดั้งเดิม
• การประสานงานเชิงกลยุทธ์กับ BOI, มหาวิทยาลัย และนักลงทุนเอกชนอาจช่วยปรับแนวการพัฒนานิคมกับโปรแกรมยกระดับแรงงานและผู้ผลิต
• การติดตามความสำเร็จอาจให้สำคัญว่าแม้แต่การนำเข้าเกี่ยวกับ AI จะเปลี่ยนเป็นความสามารถในการผลิตใหม่และคำสั่งซื้อต่อเนื่องหรือไม่

ระยะเวลาผลกระทบ:
ใกล้เคียง

ระดับความเสี่ยง:
ปานกลางถึงสูง

ประเด็นที่ควรติดตาม:

• การเปลี่ยนลงทุนที่เกี่ยวข้องกับ AI เป็นการดำเนินงานโรงงาน
• ความยั่งยืนของการเติบโตการส่งออกในอิเล็กทรอนิกส์, PCB, HDD, หม้อแปลงไฟฟ้า, ทองแดง และเครื่องจักร
• องค์ประกอบการนำเข้า: เครื่องจักร, วัตถุดิบ และสินค้าทุน เทียบกับการบรรจุล่วงหน้าที่เกี่ยวกับภาษี
• การผสานผู้ผลิตท้องถิ่นในห่วงโซ่มูลค่า AI electronics
• ช่องว่างแรงงานในภาค semiconductor และอิเล็กทรอนิกส์ขั้นสูง
• ทิศทางสิ่งจูงใจ BOI สำหรับ Photonics, IC Design, Advanced Packaging และ System Integration
• MPI รายเดือนตามภาค
• ความอ่อนแอของอุปสงค์ภายในประเทศ
• การแข่งขันจะนำเข้าต้นทุนต่ำ
• การขาดแคลนวัตถุดิบและแรงกดดันด้านต้นทุน
• มาตรการภาษีของสหรัฐฯ ที่ส่งผลกระทบต่อห่วงโซ่การผลิตของไทย

อ้างอิง:

1. Bangkokbiznews
   https://www.bangkokbiznews.com/economics/1249314

2. Bangkokbiznews
   https://www.bangkokbiznews.com/economics/1249298

3. Bangkokbiznews
   https://www.bangkokbiznews.com/economics/1249292

4. Oregon Public Broadcasting
   https://news.google.com/rss/articles/CBMisAFBVV95cUxPZmt1Y0JkTlpqZFZHYTFxaEpwV3p4SlFHb3p5dHRPaGZ2cFltcF9BLTRwdE92VnhVS0VIRTkwQjk5RXV2NzZiNks4N0NETy1mTEl5Q3NBT3ItYkR4U0FXdXZ4NEIxZzhNOE5NV3ZKVGwtMlQyQXhZdGNTdFFSWjkwQzRfYmozQ3VGY0RaR1hKMVVQdEwtcUZ4Vmc0dWx2S2V4Y3NqNEE0elBlSlRoS21GOA?oc=5

5. Bangkok Post
   https://www.bangkokpost.com/business/general/3308988/thai-exports-rise-216-in-july-beating-forecast

6. Prachachat
   https://www.prachachat.net/economic/news-2058175

ประเด็นหลัก 3

ความเสี่ยงทางทะเลในตะวันออกกลางและความตึงตัวของก๊าซโลกทำให้ต้นทุนพลังงานอุตสาหกรรมและโลจิสติกส์ยังคงเผชิญความเสี่ยง

การประเมินเชิงยุทธศาสตร์:
ความเสี่ยงด้านความมั่นคงพลังงานยังคงเป็นจุดอ่อนสำคัญภายนอกสำหรับฐานอุตสาหกรรมของไทย ความไม่แน่นอนเกี่ยวกับช่องแคบ Hormuz การทูตระหว่างอิหร่านกับสหรัฐฯ และข้อจำกัดการเก็บรักษาก๊าซในยุโรปสามารถส่งผลต่ออุตสาหกรรมไทยผ่านราคาน้ำมัน การแข่งขัน LNG การประกันการเดินเรือ ต้นทุนการขนส่ง และความผันผวนของราคาวัตถุดิบ นี่เป็นสิ่งสำคัญอย่างยิ่งในขณะที่ไทยเตรียมความพร้อมสำหรับความต้องการไฟฟ้าที่สูงขึ้นจาก data center, AI infrastructure และการผลิตขั้นสูง

สัญญาณสำคัญจากข่าว:

• CNBC รายงานการโจมตีเรือขนน้ำมันทดสอบความเชื่อต่อว่าช่องแคบ Hormuz ยังคงเป็นเส้นทางทะเลที่สามารถใช้งานได้
• อิหร่านระบุว่าสหรัฐฯ กำลังขัดขวางข้อตกลง Hormuz ในช่วงการเจรจาที่มีโอมานเข้าร่วมด้วย
• South China Morning Post รายงานว่าอิหร่านและโอมานบรรลุข้อตกลงที่เกี่ยวข้องกับ Hormuz แต่การเปิดตัวหลังจากนี้ขึ้นอยู่กับการยอมรับของสหรัฐฯ
• Al Jazeera รายงานว่านายกรัฐมนตรีกาตาร์กำลังเยือนเตหะรานเพื่อพยายามฟื้นการเจรจาระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่าน
• CNBC รายงานว่าการเก็บรักษาก๊าซของยุโรปอยู่ในระดับต่ำและราคาสามารถสูงถึง 100 ยูโร ในฤดูหนาวนี้
• OilPrice.com ระบุก๊าซธรรมชาติมากกว่าน้ำมันเป็นความกังวลหลักด้านเงินเฟ้อของยุโรป

ผลกระทบต่อ กนอ.:

• นิคมอุตสาหกรรมของไทยยังคงเสี่ยงต่อความผันผวนของต้นทุนเชื้อเพลิงที่นำเข้าผ่านภาษีไฟฟ้า ต้นทุนโลจิสติกส์ วัตถุดิบปิโตรเคมี และราคาวัตถุดิบ
• การหยุดชะงักรอบ Hormuz อาจส่งผลกระทบต่อการไหลเชื้อเพลิงน้ำมันและ LNG การประกันภัยพิเศษ การจัดเส้นทางเรือ และความน่าเชื่อถือในการจัดส่ง
• ความต้องการ LNG ของยุโรปสามารถทำให้ตลาด LNG โลกเข้มข้นขึ้น และเพิ่มต้นทุนการจัดหาเชื้อเพลิงให้กับผู้ซื้อในเอเชีย
• ความไม่แน่นอนด้านพลังงานที่สูงขึ้นทำให้แผนการบริหารต้นทุนซับซ้อนขึ้นสำหรับอุตสาหกรรมที่ใช้พลังงานสูงและนักลงทุน data center

แนวทางที่ กนอ. ควรดำเนินการ:

• กนอ. อาจพิจารณาเสริมความยืดหยุ่นด้านพลังงานระดับนิคมกับสาธารณูปโภค รวมถึงการจัดหาสำรอง ความยืดหยุ่นในความต้องการ และตัวเลือกการจัดหาพลังงานสะอาด
• การติดตามลำดับความสำคัญอาจรวมถึงการเคลื่อนไหวของราคาก๊าซ LNG ความมั่นคงของเรือขนส่งในอ่าว การประกันภัยพิเศษ และกลไกการปรับภาษีในประเทศ
• การมีส่วนร่วมกับลูกค้าอุตสาหกรรมสามารถมุ่งเน้นไปที่การระบุภาคส่วนที่มีความเสี่ยงต่อเชื้อเพลิง ค่าระวาง และความผันผวนของราคาวัตถุดิบ
• การเตรียมความพร้อมเชิงกลยุทธ์อาจรวมถึงการเชื่อมโยงการวางแผนความมั่นคงพลังงานกับการพัฒนานิคมที่มีภาระสูงในอนาคต

ระยะเวลาผลกระทบ:
ทันที

ระดับความเสี่ยง:
สูง

ประเด็นที่ควรติดตาม:

• เหตุการณ์ทางทะเลในช่องแคบ Hormuz
• เงื่อนไขทางการทูตระหว่างสหรัฐฯ-อิหร่าน-โอมาน
• การเจรจาสหรัฐฯ-อิหร่านที่มีการเจรจาโดยกาตาร์
• ราคาจุด LNG และระดับการเก็บรักษาก๊าซยุโรป
• การเปลี่ยนแปลงการประกันภัยการขนส่งและเส้นทางเรือ
• กลไกการปรับภาษีไฟฟ้าของไทย

อ้างอิง:

1. CNBC
   https://www.cnbc.com/2026/08/27/us-iran-war-trump-hormuz-attack-mine-.html

2. South China Morning Post
   https://www.scmp.com/news/world/middle-east/article/3365361/iran-and-oman-reach-hormuz-deal-reopening-hinges-us-compliance?utmsource=rssfeed

3. Al Jazeera
   https://www.aljazeera.com/news/2026/8/27/qatars-prime-minister-to-visit-tehran-seeking-to-revive-us-iran-talks?traffic_source=rss

4. CNBC
   https://www.cnbc.com/2026/08/27/europe-gas-storage-prices-winter-lng.html

ประเด็นหลัก 4

CBAM และนโยบายภูมิอากาศกำลังเปลี่ยนแปลงระบบพลังงานสะอาดและคาร์บอนสู่โครงสร้างพื้นฐานส่งออก

การประเมินเชิงยุทธศาสตร์:
กฎระเบียบนโยบายภูมิอากาศกำลังกลายเป็นปัญหาความสามารถในการแข่งขันทางอุตสาหกรรม แรงกดดันจาก CBAM กำลังเสริมสร้างความจำเป็นในการวัดคาร์บอน การเข้าถึงพลังงานสะอาด ยูทิลิตี้ความยุคต่ำคาร์บอนและโครงสร้างเศรษฐกิจหมุนเวียนภายในนิคมอุตสาหกรรม สำหรับ กนอ. นี่คือการเปลี่ยนแปลงการลดคาร์บอนจากโปรแกรมความยั่งยืนไปสู่แพลตฟอร์มการสร้างส่งออก สำหรับผู้เช่าที่ให้บริการตลาดที่ไวต่อคาร์บอนเช่นสหภาพยุโรป

สัญญาณสำคัญจากข่าว:

• Bangkok Post รายงานว่า CBAM กำลังเสริมสร้างเหตุผลสำหรับการออกกฏภายภูมิอากาศในประเทศไทย
• การวางแผน PDP 2026 รวมถึงการแบ่งปันพลังงานสะอาดในระยะยาวอย่างน้อย 65% โดยมีสถานการณ์หนักพลังงานหมุนเวียนหนึ่งอาจถึง 90%
• PDP 2026 รวมถึง CCS เป็นหนึ่งในเส้นทางเทคโนโลยีระยะยาวและ Hydrogen มีความสำคัญหลังปี 2040
• การส่งออกของไทยไปยังสหภาพยุโรปเพิ่มขึ้น 31.5% ในเดือนกรกฎาคม 2569 เสริมความสัมผัสต่อการเปิดเผยคาร์บอนของตลาดส่งออก
• การส่งออกอุตสาหกรรมของไทยขยายตัว 24.2% ในเดือนกรกฎาคม รวมถึงอิเล็กทรอนิกส์ เครื่องจักร หม้อแปลงไฟฟ้า ทองแดง และภาคส่วนอื่น ๆ ที่มีแนวโน้มเผชิญความต้องการการเปิดเผยคาร์บอนของลูกค้าที่เพิ่มขึ้น

ผลกระทบต่อ กนอ.:

• นิคมอุตสาหกรรมอาจจำเป็นต้องมีโครงสร้างพื้นฐานที่เกี่ยวข้องกับคาร์บอนอย่างน่าเชื่อถือ: การเข้าถึงไฟฟ้าสะอาด การสนับสนุนข้อมูลการปล่อย การจัดการของเสีย การเชื่อมโยงเศรษฐกิจหมุนเวียน และยูทิลิตี้ที่มีคาร์บอนต่ำ
• ความเสี่ยงการปฏิบัติตาม CBAM อาจส่งผลต่อการตัดสินใจลงทุนสำหรับผู้ส่งออกในเหล็ก อลูมิเนียม ซีเมนต์ ปุ๋ย ผลิตภัณฑ์ที่ใช้ไฟฟ้าหนัก และการผลิตเชิงลึก
• กลุ่มคลัสเตอร์เศรษฐกิจหมุนเวียนและรีไซเคิลสามารถเสริมแผนค่าเสนอของไทยสำหรับผู้ผลิตที่เน้นการส่งออกที่ต้องการลดการฝังคาร์บอนและความสามารถในการติดตามของเสีย
• ความสามารถในการแข่งขันของนิคมในอนาคตอาจพึ่งพาความสามารถในการบันทึกและสร้างสรรค์สภาพแวดล้อมการผลิตที่มีคาร์บอนต่ำ ไม่ใช่เพียงการเข้าถึงที่ดินและโลจิสติกส์

แนวทางที่ กนอ. ควรดำเนินการ:

• กนอ. อาจพิจารณาวางตำแหน่งนิคมบางแห่งเป็นแพลตฟอร์มอุตสาหกรรมที่มีคาร์บอนต่ำหรือเศรษฐกิจหมุนเวียนสอดคล้องกับ CBAM และข้อกำหนดการเปิดเผยคาร์บอนของลูกค้า
• ข้อพิจารณาความพร้อมด้านโครงสร้างพื้นฐานรวมถึงการจัดหาพลังงานหมุนเวียน ระบบข้อมูลคาร์บอน การใช้ประโยชน์ร่วมกันในอุตสาหกรรม กลุ่มคลัสเตอร์รีไซเคิล และความสามารถในการจัดการของเสียอันตราย
• การติดตามเชิงกลยุทธ์อาจรวมถึงรายละเอียดการดำเนินการ CBAM ของสหภาพยุโรป กฏหมายภูมิอากาศของไทย ข้อกำหนดการคำนวณคาร์บอน และความพร้อมของผู้เช่า
• การวางแผนเศรษฐกิจหมุนเวียนในอนาคตอาจประเมินโอกาสด้านแบตเตอรี่ แผงโซลาร์ การกู้คืนอุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์ และการฟื้นตัววัสดุอุตสาหกรรมเป็นธีมการลงทุนและโครงสร้างพื้นฐาน

ระยะเวลาผลกระทบ:
ระยะใกล้ถึงระยะยาว

ระดับความเสี่ยง:
ปานกลางถึงสูง

ประเด็นที่ควรติดตาม:

• การพัฒนากฏหมายภูมิอากาศของไทย
• การขยายตัวและกฎการรายงานของ CBAM ของสหภาพยุโรป
• ความพร้อมการเปิดเผยคาร์บอนของผู้เช่า
• กลไกการจัดหาพลังงานไฟฟ้าสะอาด
• การรีไซเคิลอุตสาหกรรม การฟื้นตัววัสดุและท่อส่งของเสียอันตราย
• โอกาสในรูปแบบนิคมเศรษฐกิจหมุนเวียน

อ้างอิง:

1. Bangkok Post
   https://news.google.com/rss/articles/CBMiiwFBVV95cUxQX1BBd25UNFNGMWFvTUFFbzc5T1RVSFFYT2RxSDVaN3ZEbnNLTkNfbjJvMkRoNm9EVlNLSVhTZ3BOZy14U09ZeF82UXBTVWVFYmVoeGxhenkycFYxLVdCRTdPWFJHN1NHNnQ3aG82Q2FYSU81Q2phSUR3ZjFsZnlkU21FNmlVcGk0NnFz?oc=5

2. Thansettakij
   https://www.thansettakij.com/economy/energy/667498

3. Bangkokbiznews
   https://www.bangkokbiznews.com/economics/1249314

ประเด็นหลัก 5

การปรับตัวของการค้าระหว่างประเทศและการผลิตทั่วโลกสร้างโอกาสที่เฉพาะเจาะจงสำหรับห่วงโซ่อุปทานยานยนต์ โลหะ และความแม่นยำของไทย

การประเมินเชิงยุทธศาสตร์:
การขยายการผลิตในอเมริกาเหนือและแรงกดดันภาษีกำลังเปลี่ยนแปลงการตัดสินใจจัดหาทั่วโลก ขณะที่พัฒนาการเหล่านี้ไม่ได้ระบุเฉพาะประเทศไทย แต่พวกเขาอาจมีผลต่อการกระจายความหลากหลายของผู้ผลิต ต้นทุนการแปรรูปโลหะ ความต้องการชิ้นส่วนยานยนต์ และการย้ายการผลิตขั้นสูง โอกาสของไทยคือการวางตำแหน่งการผลิตในอาเซียนเป็นฐานการผลิตที่มั่นคง สามารถส่งออกได้ดี และรวมเทคโนโลยีมากขึ้น

สัญญาณสำคัญจากข่าว:

• การขยายตัวของ Hyundai ในสหรัฐฯ รวมถึงการลงทุนตั้งโรงงานมูลค่า 7.6 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ เพื่อสนับสนุนการผลิตยานยนต์ในอเมริกาเหนือ
• Electric Boat และ NEIT กำลังตั้งศูนย์ฝึกอบรมแรงงานสำหรับเรือดำน้ำใน Rhode Island ที่เชื่อมโยงกับความต้องการสร้างเรือโดยสัญญากับกองทัพเรือสหรัฐฯ
• แคนาดากำลังตั้งเป้าภาษีตอบโตต่อเหล็กและอลูมิเนียมของสหรัฐฯ ซึ่งกำหนดไว้สำหรับ กันยายน 2569
• การส่งออกของไทยไปยังสหรัฐฯ ในเดือนกรกฎาคมเพิ่มขึ้น 45.3% ขณะที่การนำเข้าขยายตัว 36.7% ซึ่งส่วนหนึ่งสะท้อนเครื่องจักร วัตถุดิบ สินค้าทุน และการบรรจุล่วงหน้าทางภาษีของสหรัฐฯ ที่ไม่แน่นอน
• การส่งออกอุตสาหกรรมของไทยเพิ่มขึ้น 24.2% ในเดือนกรกฎาคม รวมถึงเครื่องจักร ทองแดงและผลิตภัณฑ์ทองแดง ชิ้นส่วนอิเล็กทรอนิกส์ และหม้อแปลงไฟฟ้า

ผลกระทบต่อ กนอ.:

• ผู้จัดหายานยนต์และการผลิตความแม่นยำอาจประเมินใหม่ระหว่างการตัดสินใจเกี่ยวกับฐานการผลิตอาเซียนที่มีการผลิตในอเมริกาเหนือเพิ่มขึ้นและสัมผัสภาษีเคลื่อนย้ายการจัดหาเศรษฐกิจ
• ความผันผวนของตลาดโลหะที่ถูกขับเคลื่อนด้วยภาษีอาจมีผลต่อผู้ผลิตไทยที่ใช้เหล็ก อลูมิเนียม ทองแดง และวัตถุดิบที่เกี่ยวข้อง
• นิคม กนอ. ที่มีความเข้มแข็งด้านโลจิสติกส์ การอำนวยความสะดวกศุลกากร และระบบนิเวศของผู้ผลิตอาจได้รับประโยชน์จากกลยุทธ์ China+1 และการกระจายความเสี่ยงที่มีความเสี่ยงภาษี
• การพัฒนาความสามารถในการผลิตขั้นสูงอาจสนับสนุนการเข้าสู่ห่วงโซ่อุปทานย่อยระดับโลกที่มีมูลค่าสูงขึ้นในด้านการป้องกันประเทศ ยานยนต์ อิเล็กทรอนิกส์ และเครื่องจักร

แนวทางที่ กนอ. ควรดำเนินการ:

• กนอ. อาจพิจารณาติดตามสัญญาณการย้ายฐานผู้จัดหาจากภาคส่วนยานยนต์ การแปรรูปโลหะ เครื่องจักร และชิ้นส่วนความแม่นยำ
• การสนับสนุนการลงทุนสามารถเน้นบทบาทของไทยในการเป็นฐานการผลิตในอาเซียนที่มั่นคงซึ่งเชื่อมโยงกับเครือข่ายอิเล็กทรอนิกส์ ยานยนต์ และการผลิตขั้นสูง
• ลำดับความสำคัญในการติดตามอาจรวมถึงมาตรการภาษีของสหรัฐฯ และแคนาดา การเปลี่ยนแปลงราคาต่างหากของโลหะ และการเปลี่ยนแปลงการจัดหาของบริษัทข้ามชาติ
• การวางตำแหน่งนิคมอาจเน้นความน่าเชื่อถือของโลจิสติกส์ การอำนวยความสะดวกในการส่งออก และการเข้าถึงแรงงานอุตสาหกรรมที่มีทักษะ

ระยะเวลาผลกระทบ:
ระยะใกล้

ระดับความเสี่ยง:
ปานกลาง

ประเด็นที่ควรติดตาม:

• กลยุทธ์การจัดหาผู้จัดหา Hyundai
• การพัฒนาภาษีเหล็กและอลูมิเนียมของสหรัฐฯ และแคนาดา
• แนวโน้มราคาและความสามารถในการใช้โลหะ
• มาตรการภาษีของสหรัฐฯ ที่ส่งผลกระทบต่อผู้ส่งออกไทย
• การเคลื่อนไหว FDI ของชิ้นส่วนยานยนต์และความแม่นยำเข้าสู่ ASEAN
• การส่งออกของไทยไปยังสหรัฐฯ และสหภาพยุโรป

อ้างอิง:

1. CNBC
   https://www.cnbc.com/2026/08/26/hyundai-sales-us-investment.html

2. Manufacturing Dive
   https://www.manufacturingdive.com/news/general-dynamics-electric-boat-shipbuilding-neit-sail-rhode-island/828736/

3. Manufacturing Dive
   https://www.manufacturingdive.com/news/canada-targets-us-steel-aluminum-retaliatory-tariffs-september-2026/828812/

4. Bangkokbiznews
   https://www.bangkokbiznews.com/economics/1249314